浅谈信用证在贸易中的应用
2022-06-08
【摘 要】信用证是一种重要的结算方式，架起贸易的桥梁，本文分析了信用证的来源成因及信用证结算方式的优势，论述了信用证在国际国内贸易中的应用，在经济贸易活动中发挥积极的作用。
【关键词】信用证；贸易；应用
一、引言
有机会在银行的国际业务部实习，接触到信用证业务并跟班实习及上培训课，对信用证业务有了初步了解并感兴趣，结合学校的国际贸易实务课程的学习，又通过阅读相关的文献和银行的文件掌握了相关的理论知识，形成了本篇文章。
信用证是一种重要的国际结算方式，在国际贸易中为进出口商的贸易往来结算起到了银行的保障作用，尤其在我国的大宗货物贸易进出口结算中，大部分仍采用信用证结算方式。最近几年，信用证在国内贸易中的应用不断扩大，逐渐成为银行大力发展中间业务的目标，被称为国内信用证。信用证在国际国内的经济贸易活动中发挥着积极的作用。
二、信用证产生的原因
我们不难想象和体会，国际贸易是一个颇具风险的行当。大宗的货物和款项在国际间传递交易，各国商人语言不同，法律各异，相隔万里，交易时甚至没有见过面，交易耗时也长。生意场本来就是个尔虞我诈的战场，更何况面对的是遥远陌生的客户。
作为卖方，首先担心买方订了合同，到时候却不要货。更何况很多时候货物是按照买方要求而定制的，想转售他人都很麻烦。其次，担心把货物交付买方后，买方拖延付款甚至赖账。因为有这些担心，卖方自然希望买方能在签订合同以后就支付一部分定金预付款，或者在交货运输之前把货款结清。
作为买方，则担心卖方不能按时、按质、按量地交货。同时，也不愿意提前就把货款交给卖方，一是占用资金影响生意周转；二是万一卖方出现纰漏，买方隔着万水千山也很难追讨。因此，与卖方相反，买方自然希望能先交货，查验无误了再付款。
如何解决买卖双方的互不信任的矛盾？由银行充当中介者。买方的钱不直接给卖方而暂存中介方，卖方的货也不直接给买方而暂存中介方（国际贸易中海运提单代表货物的所有权），中介方将两者手中的钱货互换，从而完成交易过程。使用信用证结算，买卖双方一般无需考虑对方的信用问题，使交易能顺利完成，因为银行既有足够的能力，抑制不守信用方，也有现实的动机，获取用自己的信用换来的利益。信用证方式是银行信用介入国际货物买卖价款结算的产物。这种方式是以银行信用作为付款保证，使不在交易现场的买卖双方，在履行合同时处于同等地位，解决了双方互不信任的矛盾。
三、信用证结算方式的优势
信用证与其他结算方式相比，主要有以下优势：
一是贸易结算更有保障。信用证规定了贸易条件和单据要求，是银行凭单付款的承诺，有利于平衡买卖双方权益，缓解买卖双方信息不对称问题，降低交易违约风险。
二是贸易结算更加灵活。信用证允许货物数量和金额在一定幅度内变动，支持分批付款功能，满足了货物溢短装和分批装运的实务需求。还可根据基础交易变动情况，修改原证条款，及时适应实务结算需求。
三是贸易融资方式多样化。可为买方在采购和付款环节提供开证、进口押汇（买方押汇）、进口代付（买方代付）等买方融资产品；为卖方在生产备货和装运收款环节提供打包贷款、议付、出口押汇（卖方押汇）、无追索权的福费廷等卖方融资产品，支持供应链各环节的融资需求。
信用证一方面解决了买卖双方互不信任的矛盾，从而起到了安全保证作用；另一方面便利了买卖双方向银行融通资金，有利于他们的资金周转，扩大贸易额。因此，信用证在国际国内的贸易中应用广泛并发挥着重要的作用。
四、信用证在国际国内贸易中的应用
1.信用证在进口大宗商品贸易中被采用
大宗商品是指用于工农业生产和消费的大批量交易的初级产品。大宗商品具有性质稳定、产品同质、可分割、市场交易活跃、价格透明等特点，主要可分为能源、矿产、农产品、金属等类别。如我国进口大豆、镍、橡胶、铁粉等整船大宗货物时多采用信用证结算方式。
进口商可以通过信用证条款控制出口商的装船发货时间，确保得到符合贸易合同的单据，从而尽可能地保证将来所得到的货物，它们能在最大的限度上符合贸易合同的规定。
可以避免进口商资金的大量积压。进口货物销售市场良好、资信良好的进口商在开证的时候可以少交或免交保证金，等单据到达之后再赎单付清货款，这样可以减少大量资金的积压，有利于资金的周转。
2.信用证在买卖双方需要融资时被采用
进口商在收货付款时可能遇到资金紧张的情况，需要以销售这批货物后所得资金才能实行对外支付；或正有一个项目要投资，需要一段时间的资金周转；或考虑汇率风险或购汇成本，需要短期的资金融通。如果采用信用证结算方式，进口商就可以利用银行的信用做短期融资，如申请进口押汇，银行为进口商先行支付进口货款，使其不占压资金即可完成国内货物的加工销售，便利进口上的资金周转。进口押汇使进口商在不以自有资金支付货款的条件下取得提单、提货、转卖或加工销售，从而抢占市场先机。当外币贬值时，进口商可申请外币融资，在货物销售之后再办理购汇，降低购汇成本。
出口商在签订销售合同后，采购原材料生产时可能会资金不够；发运货物后需要即时收汇加速资金周转。如果采用信用证结算方式，出口商收到信用证后，符合融资条件的可向银行申请打包贷款融资，解决备货资金不足的问题。发运货物后，想提高资金周转速度的可向银行申请出口押汇；同时提早收汇规避汇率波动风险，在人民币升值预期下，坐享升值带来的收益。
3.信用证在国内贸易中被广泛应用
我国早在1997年8月1日，就由中国人民银行公布了国内信用证结算办法，国内各大银行相继取得开办国内信用证业务的资格，但由于国内企业对此认识不足、国内银行也没有大力推动此项业务、国内信用证项下的单据不同国际信用证、国内信用证的使用规则需要改进等原因，国内信用证在国内贸易应用中遇冷。直到近几年，特别是2011年4月，工、农、中、建、交、招六大行签署了《国内信用证业务合作协议》后，国内信用证业务在国内的应用广泛起来，并迅速得以发展。 国内信用证业务具有广阔的市场空间。一是国内贸易快速发展。近年来，国内批发购销总量不断上升，增长幅度高于全国外贸进出口增幅。二是信用证结算的影响逐步扩大。近几年，我国国内信用证业务快速发展，客户认知度逐步提高，市场不断发育壮大。国内多家银行已将国内信用证作为国内贸易融资的重要突破口来抓。三是人民银行拟修订《国内信用证结算办法》，规范和推动国内信用证业务发展。可以预见，随着相关法规、政策的进一步完善，国内信用证业务将更加快速健康发展。
目前，国内信用证作为国内贸易结算和贸易融资的重要工具，越来越成为重要的金融服务产品。利用国内信用证项下的融资形式，如福费廷二级市场买入卖出业务，各金融机构间可以根据自身的需求互相借用资金，更加灵活地调整本行的资金规模和放贷需求，以符合监管要求。
4.信用证在银行营销的产品中被积极地应用
对买方银行来说，银行利用自己的信用为买方开出信用证，要收取开证手续费、付款费、电报费，还可能收取承兑费、不符点费等，增加收入来源。根据买方的资信程度，有时需要买方交一定比例的开证保证金，增加存款。提供融资时，还有融资利息收入、融资手续费收入等。
对卖方银行来说，银行可收取信用证通知费、审单费，提供融资时，还可获得融资利息收入和融资手续费收入。
总之，采用信用证结算方式，一方面银行可从中获得较多的收入；另一方面银行通过开展信用证业务，可以扩大银行在国际上的知名度，扩展业务范畴。因此，信用证业务一直是银行积极营销的产品，银行在信用证的应用中也起到积极的作用。
综上所述，信用证以银行保证作用和资金融通作用，以其独立性、跟单性、自偿性等特点在国际国内贸易结算中发挥着重要的作用。还可以利用信用证将国际国内贸易联系起来，配套组合起来应用，可帮助客户降低财务成本，改善现金流，加快贸易周转，疏通内外贸供应链，促进国内外经济的发展。
参考文献：
[1]于强，金晓玲.UCP600与信用证操作实务指南，经济日报出版社，2007.6
[2]苏林.浅谈信用证在国际贸易支付中的应用，科技资讯，2012.2
[3]廖琼.信用证结算的作用、风险及防范，论文下载中心，2009.2
[4]刘玉巍.浅议国际贸易中信用证流程内部的风险防范措施，山西高等学校社会科学学报，2008.12
[5]蒋琴儿等，国际结算：理论·实务·案例[M]清华大学出版社，2007.
【关键词】信用证；贸易；应用
一、引言
有机会在银行的国际业务部实习，接触到信用证业务并跟班实习及上培训课，对信用证业务有了初步了解并感兴趣，结合学校的国际贸易实务课程的学习，又通过阅读相关的文献和银行的文件掌握了相关的理论知识，形成了本篇文章。
信用证是一种重要的国际结算方式，在国际贸易中为进出口商的贸易往来结算起到了银行的保障作用，尤其在我国的大宗货物贸易进出口结算中，大部分仍采用信用证结算方式。最近几年，信用证在国内贸易中的应用不断扩大，逐渐成为银行大力发展中间业务的目标，被称为国内信用证。信用证在国际国内的经济贸易活动中发挥着积极的作用。
二、信用证产生的原因
我们不难想象和体会，国际贸易是一个颇具风险的行当。大宗的货物和款项在国际间传递交易，各国商人语言不同，法律各异，相隔万里，交易时甚至没有见过面，交易耗时也长。生意场本来就是个尔虞我诈的战场，更何况面对的是遥远陌生的客户。
作为卖方，首先担心买方订了合同，到时候却不要货。更何况很多时候货物是按照买方要求而定制的，想转售他人都很麻烦。其次，担心把货物交付买方后，买方拖延付款甚至赖账。因为有这些担心，卖方自然希望买方能在签订合同以后就支付一部分定金预付款，或者在交货运输之前把货款结清。
作为买方，则担心卖方不能按时、按质、按量地交货。同时，也不愿意提前就把货款交给卖方，一是占用资金影响生意周转；二是万一卖方出现纰漏，买方隔着万水千山也很难追讨。因此，与卖方相反，买方自然希望能先交货，查验无误了再付款。
如何解决买卖双方的互不信任的矛盾？由银行充当中介者。买方的钱不直接给卖方而暂存中介方，卖方的货也不直接给买方而暂存中介方（国际贸易中海运提单代表货物的所有权），中介方将两者手中的钱货互换，从而完成交易过程。使用信用证结算，买卖双方一般无需考虑对方的信用问题，使交易能顺利完成，因为银行既有足够的能力，抑制不守信用方，也有现实的动机，获取用自己的信用换来的利益。信用证方式是银行信用介入国际货物买卖价款结算的产物。这种方式是以银行信用作为付款保证，使不在交易现场的买卖双方，在履行合同时处于同等地位，解决了双方互不信任的矛盾。
三、信用证结算方式的优势
信用证与其他结算方式相比，主要有以下优势：
一是贸易结算更有保障。信用证规定了贸易条件和单据要求，是银行凭单付款的承诺，有利于平衡买卖双方权益，缓解买卖双方信息不对称问题，降低交易违约风险。
二是贸易结算更加灵活。信用证允许货物数量和金额在一定幅度内变动，支持分批付款功能，满足了货物溢短装和分批装运的实务需求。还可根据基础交易变动情况，修改原证条款，及时适应实务结算需求。
三是贸易融资方式多样化。可为买方在采购和付款环节提供开证、进口押汇（买方押汇）、进口代付（买方代付）等买方融资产品；为卖方在生产备货和装运收款环节提供打包贷款、议付、出口押汇（卖方押汇）、无追索权的福费廷等卖方融资产品，支持供应链各环节的融资需求。
信用证一方面解决了买卖双方互不信任的矛盾，从而起到了安全保证作用；另一方面便利了买卖双方向银行融通资金，有利于他们的资金周转，扩大贸易额。因此，信用证在国际国内的贸易中应用广泛并发挥着重要的作用。
四、信用证在国际国内贸易中的应用
1.信用证在进口大宗商品贸易中被采用
大宗商品是指用于工农业生产和消费的大批量交易的初级产品。大宗商品具有性质稳定、产品同质、可分割、市场交易活跃、价格透明等特点，主要可分为能源、矿产、农产品、金属等类别。如我国进口大豆、镍、橡胶、铁粉等整船大宗货物时多采用信用证结算方式。
进口商可以通过信用证条款控制出口商的装船发货时间，确保得到符合贸易合同的单据，从而尽可能地保证将来所得到的货物，它们能在最大的限度上符合贸易合同的规定。
可以避免进口商资金的大量积压。进口货物销售市场良好、资信良好的进口商在开证的时候可以少交或免交保证金，等单据到达之后再赎单付清货款，这样可以减少大量资金的积压，有利于资金的周转。
2.信用证在买卖双方需要融资时被采用
进口商在收货付款时可能遇到资金紧张的情况，需要以销售这批货物后所得资金才能实行对外支付；或正有一个项目要投资，需要一段时间的资金周转；或考虑汇率风险或购汇成本，需要短期的资金融通。如果采用信用证结算方式，进口商就可以利用银行的信用做短期融资，如申请进口押汇，银行为进口商先行支付进口货款，使其不占压资金即可完成国内货物的加工销售，便利进口上的资金周转。进口押汇使进口商在不以自有资金支付货款的条件下取得提单、提货、转卖或加工销售，从而抢占市场先机。当外币贬值时，进口商可申请外币融资，在货物销售之后再办理购汇，降低购汇成本。
出口商在签订销售合同后，采购原材料生产时可能会资金不够；发运货物后需要即时收汇加速资金周转。如果采用信用证结算方式，出口商收到信用证后，符合融资条件的可向银行申请打包贷款融资，解决备货资金不足的问题。发运货物后，想提高资金周转速度的可向银行申请出口押汇；同时提早收汇规避汇率波动风险，在人民币升值预期下，坐享升值带来的收益。
3.信用证在国内贸易中被广泛应用
我国早在1997年8月1日，就由中国人民银行公布了国内信用证结算办法，国内各大银行相继取得开办国内信用证业务的资格，但由于国内企业对此认识不足、国内银行也没有大力推动此项业务、国内信用证项下的单据不同国际信用证、国内信用证的使用规则需要改进等原因，国内信用证在国内贸易应用中遇冷。直到近几年，特别是2011年4月，工、农、中、建、交、招六大行签署了《国内信用证业务合作协议》后，国内信用证业务在国内的应用广泛起来，并迅速得以发展。 国内信用证业务具有广阔的市场空间。一是国内贸易快速发展。近年来，国内批发购销总量不断上升，增长幅度高于全国外贸进出口增幅。二是信用证结算的影响逐步扩大。近几年，我国国内信用证业务快速发展，客户认知度逐步提高，市场不断发育壮大。国内多家银行已将国内信用证作为国内贸易融资的重要突破口来抓。三是人民银行拟修订《国内信用证结算办法》，规范和推动国内信用证业务发展。可以预见，随着相关法规、政策的进一步完善，国内信用证业务将更加快速健康发展。
目前，国内信用证作为国内贸易结算和贸易融资的重要工具，越来越成为重要的金融服务产品。利用国内信用证项下的融资形式，如福费廷二级市场买入卖出业务，各金融机构间可以根据自身的需求互相借用资金，更加灵活地调整本行的资金规模和放贷需求，以符合监管要求。
4.信用证在银行营销的产品中被积极地应用
对买方银行来说，银行利用自己的信用为买方开出信用证，要收取开证手续费、付款费、电报费，还可能收取承兑费、不符点费等，增加收入来源。根据买方的资信程度，有时需要买方交一定比例的开证保证金，增加存款。提供融资时，还有融资利息收入、融资手续费收入等。
对卖方银行来说，银行可收取信用证通知费、审单费，提供融资时，还可获得融资利息收入和融资手续费收入。
总之，采用信用证结算方式，一方面银行可从中获得较多的收入；另一方面银行通过开展信用证业务，可以扩大银行在国际上的知名度，扩展业务范畴。因此，信用证业务一直是银行积极营销的产品，银行在信用证的应用中也起到积极的作用。
综上所述，信用证以银行保证作用和资金融通作用，以其独立性、跟单性、自偿性等特点在国际国内贸易结算中发挥着重要的作用。还可以利用信用证将国际国内贸易联系起来，配套组合起来应用，可帮助客户降低财务成本，改善现金流，加快贸易周转，疏通内外贸供应链，促进国内外经济的发展。
参考文献：
[1]于强，金晓玲.UCP600与信用证操作实务指南，经济日报出版社，2007.6
[2]苏林.浅谈信用证在国际贸易支付中的应用，科技资讯，2012.2
[3]廖琼.信用证结算的作用、风险及防范，论文下载中心，2009.2
[4]刘玉巍.浅议国际贸易中信用证流程内部的风险防范措施，山西高等学校社会科学学报，2008.12
[5]蒋琴儿等，国际结算：理论·实务·案例[M]清华大学出版社，2007.